資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的關(guān)系及影響分析

資金管理作為企業(yè)運營的核心，其效率直接影響企業(yè)的財務(wù)穩(wěn)定性和發(fā)展?jié)摿ΑＦ髽I(yè)治理結(jié)構(gòu)作為企業(yè)內(nèi)部控制和決策機制的框架，對維護(hù)企業(yè)的長期利益和可持續(xù)發(fā)展至關(guān)重要。

一、資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)

（一）資金管理

資金管理對于企業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要，它不僅涉及企業(yè)的日常運營，還直接影響企業(yè)的長期戰(zhàn)略規(guī)劃和發(fā)展。資金管理主要包括資金籌集、資金使用和資金控制等方面，旨在確保企業(yè)擁有足夠的流動資金來滿足其運營需求，同時也要確保資金的使用效率，以提高企業(yè)的財務(wù)績效和市場競爭力。

在資金籌集方面，企業(yè)需要根據(jù)自身的資金需求和市場條件，選擇合適的融資渠道和融資方式，包括債務(wù)融資、股權(quán)融資、內(nèi)部融資等。在資金使用方面，企業(yè)需要根據(jù)自身的經(jīng)營戰(zhàn)略和財務(wù)目標(biāo)，合理安排資金的投資方向和使用效率，以實現(xiàn)資產(chǎn)的保值增值。在資金控制方面，企業(yè)需要建立健全的財務(wù)管理制度，通過預(yù)算管理、現(xiàn)金流管理、風(fēng)險管理等手段，有效監(jiān)控和控制資金流動，防范財務(wù)風(fēng)險。

（二）企業(yè)治理結(jié)構(gòu)

企業(yè)治理結(jié)構(gòu)是指企業(yè)在組織架構(gòu)、管理體系和運作機制等方面所采取的一系列制度安排，它旨在實現(xiàn)企業(yè)資源的有效配置、提高經(jīng)營效率、保障各方利益相關(guān)者的權(quán)益，并最終實現(xiàn)企業(yè)價值的最大化。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)主要包括股東大會、董事會、監(jiān)事會和管理層等幾個核心組成部分。股東大會是企業(yè)最高權(quán)力機構(gòu)，負(fù)責(zé)制定企業(yè)的基本經(jīng)營策略和重大決策，選舉和更換董事會成員及監(jiān)事會成員。董事會是企業(yè)的決策中心，負(fù)責(zé)企業(yè)的經(jīng)營管理和戰(zhàn)略規(guī)劃，監(jiān)督管理層的工作，并向股東大會報告工作。監(jiān)事會則主要負(fù)責(zé)監(jiān)督董事會和管理層的行為是否合法合規(guī)，保護(hù)股東和企業(yè)的利益不受侵害。在實際運作中，企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的有效性受到多種因素的影響，包括法律法規(guī)的約束、市場環(huán)境的變化、股東結(jié)構(gòu)的多樣性、管理層的能力和道德水平等。企業(yè)要根據(jù)自身的實際情況和外部環(huán)境的變化，不斷優(yōu)化和調(diào)整治理結(jié)構(gòu)，提高治理效率和透明度，增強企業(yè)的競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力。

二、資金管理對企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的作用

（一）影響企業(yè)治理威信

資金管理對企業(yè)治理威信的影響是多方面的，它不僅關(guān)系到企業(yè)的財務(wù)穩(wěn)定和持續(xù)發(fā)展，還直接影響到企業(yè)在外部市場和內(nèi)部員工中的信譽和形象。資金管理的效率和透明度是衡量企業(yè)治理水平的重要指標(biāo)。良好的資金管理可以確保企業(yè)資金的合理配置和高效使用，減少資金浪費和濫用，提高企業(yè)的財務(wù)績效。高效率和透明度的資金管理會增強投資者、債權(quán)人和其他利益相關(guān)者對企業(yè)的信心，提升企業(yè)在市場上的信譽和競爭力。資金管理對企業(yè)內(nèi)部控制和風(fēng)險管理機制的完善有著重要作用。企業(yè)通過建立健全的資金管理制度，能有效監(jiān)控和控制資金流動，及時發(fā)現(xiàn)和預(yù)防財務(wù)風(fēng)險，保障企業(yè)資產(chǎn)的安全。內(nèi)部控制和風(fēng)險管理能力的提升，不僅有助于保護(hù)企業(yè)和股東的利益，也是提高企業(yè)治理威信的關(guān)鍵因素。資金管理還與企業(yè)的社會責(zé)任和道德規(guī)范密切相關(guān)。合理合法的資金管理不僅能遵守相關(guān)的法律法規(guī)，還能體現(xiàn)企業(yè)的社會責(zé)任感和道德標(biāo)準(zhǔn)，增強企業(yè)的社會形象和品牌價值。

（二）管理利益相關(guān)者關(guān)系

資金管理在管理利益相關(guān)者關(guān)系方面發(fā)揮著至關(guān)重要的作用。利益相關(guān)者包括股東、債權(quán)人、員工、客戶、供應(yīng)商、政府等，他們的利益與企業(yè)的資金管理密切相關(guān)。通過有效的資金管理，企業(yè)可以平衡各方利益，維護(hù)良好的利益相關(guān)者關(guān)系，從而提升企業(yè)的整體運營效率和市場競爭力。資金管理對于維護(hù)股東和投資者關(guān)系至關(guān)重要。合理的資金籌集和分配策略可以確保企業(yè)有足夠的資金支持發(fā)展，并能為股東提供合理的回報。企業(yè)透明的財務(wù)報告和有效的利潤分配機制，能增強股東的信任，吸引更多的投資者，提高企業(yè)的市值。良好的資金管理有助于企業(yè)及時償還債務(wù)，維護(hù)與債權(quán)人的關(guān)系。企業(yè)通過有效的現(xiàn)金流管理和風(fēng)險控制，保證有足夠的資金流動性來應(yīng)對債務(wù)償還和利息支付，避免違約風(fēng)險，維護(hù)與債權(quán)人的良好合作關(guān)系。資金管理對于平衡員工、客戶和供應(yīng)商等其他利益相關(guān)者的關(guān)系也非常重要。合理的資金分配確保企業(yè)有足夠的資源用于員工福利、培訓(xùn)和發(fā)展，增強員工的滿意度和忠誠度。同時，有效的資金管理還可以幫助企業(yè)及時支付給供應(yīng)商的貨款，維護(hù)穩(wěn)定的供應(yīng)鏈關(guān)系，保證產(chǎn)品和服務(wù)的質(zhì)量，滿足客戶需求。資金管理還涉及企業(yè)的稅務(wù)規(guī)劃和政府合規(guī)，對于維護(hù)企業(yè)與政府及社會的關(guān)系也非常重要。企業(yè)合理地稅務(wù)規(guī)劃和遵守財務(wù)法規(guī)，可以合法地減少稅務(wù)負(fù)擔(dān)，同時履行社會責(zé)任，贏得社會的認(rèn)可和支持。

（三）調(diào)整企業(yè)治理結(jié)構(gòu)

企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的調(diào)整伴隨著企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的變化，而資金管理作為企業(yè)運營的核心，其效率和策略直接影響企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的優(yōu)化和調(diào)整。資金管理影響董事會和高級管理層的決策。企業(yè)有效的資金管理，可以確保有足夠的資金支持戰(zhàn)略投資和發(fā)展計劃，增強董事會和高級管理層在制定和執(zhí)行企業(yè)戰(zhàn)略時的信心和決策能力。良好的資金狀況也有助于吸引和留住優(yōu)秀的管理人才，進(jìn)一步加強企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)。資金管理對股權(quán)結(jié)構(gòu)的調(diào)整也有重要影響。企業(yè)在進(jìn)行資本運作，如增資、減資、股權(quán)融資或股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，都要有效的資金管理來確保交易的順利進(jìn)行和資金的合理配置。資金活動直接影響企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)，進(jìn)而影響企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)。通過合理的資金管理，企業(yè)優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，提高公司治理的透明度和效率。資金管理在企業(yè)內(nèi)部控制體系建設(shè)中起著關(guān)鍵作用。企業(yè)建立健全的財務(wù)管理制度和內(nèi)部控制機制，能有效監(jiān)控和管理資金流動，防止財務(wù)風(fēng)險，保證企業(yè)運營的合規(guī)性。內(nèi)部控制體系的完善不僅有助于提高企業(yè)的財務(wù)透明度和可靠性，還有助于調(diào)整和優(yōu)化企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)，提高治理效率。資金管理還與企業(yè)的外部治理環(huán)境密切相關(guān)。企業(yè)與銀行、投資者、監(jiān)管機構(gòu)等外部利益相關(guān)者建立良好的溝通和合作關(guān)系，獲得更多的資金支持和市場信息，企業(yè)更好地應(yīng)對外部環(huán)境的變化，調(diào)整和優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)的適應(yīng)性和競爭力。

三、企業(yè)治理結(jié)構(gòu)對資金管理的反作用

（一）防范資金管理風(fēng)險

企業(yè)治理結(jié)構(gòu)對資金管理的反作用體現(xiàn)在多個方面，其中之一就是通過有效的治理結(jié)構(gòu)來防范資金管理風(fēng)險。良好的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)能夠為資金管理提供清晰的指導(dǎo)和監(jiān)督，降低資金管理的風(fēng)險。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)中的董事會和監(jiān)事會對資金管理的監(jiān)督和審查是防范資金管理風(fēng)險的關(guān)鍵。董事會負(fù)責(zé)制定企業(yè)的財務(wù)策略和資金使用計劃，監(jiān)督管理層的資金管理行為；監(jiān)事會則負(fù)責(zé)監(jiān)督董事會和管理層的執(zhí)行情況，確保資金管理的合法性和合規(guī)性。層級監(jiān)督機制有助于及時發(fā)現(xiàn)和糾正資金管理中的問題，防止資金管理風(fēng)險的發(fā)生。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)中的內(nèi)部控制系統(tǒng)對防范資金管理風(fēng)險同樣至關(guān)重要。內(nèi)部控制系統(tǒng)包括財務(wù)報告控制、操作控制和合規(guī)控制等，能有效監(jiān)控企業(yè)的資金流動和財務(wù)狀況，及時發(fā)現(xiàn)異常情況，防止財務(wù)欺詐和資金濫用。企業(yè)建立健全的內(nèi)部控制體系，提高資金管理的透明度和可靠性，降低資金管理風(fēng)險。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)中的利益相關(guān)者參與機制也有助于防范資金管理風(fēng)險。利益相關(guān)者建立股東大會、員工代表大會等參與機制，參與企業(yè)的決策過程，對資金管理提出監(jiān)督和建議。參與監(jiān)督機制有助于增強企業(yè)的責(zé)任感和透明度，減少管理層濫用職權(quán)和挪用資金的風(fēng)險。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)中的外部審計和信息披露制度也是防范資金管理風(fēng)險的重要手段。定期的外部審計獨立評估企業(yè)的財務(wù)狀況和資金管理情況，提供客觀公正的審計意見；規(guī)范的信息披露制度及時向外界公開企業(yè)的財務(wù)信息和資金使用情況，接受社會和市場的監(jiān)督。

以中國的阿里巴巴集團(tuán)為例，可以論證企業(yè)治理結(jié)構(gòu)對資金管理的反作用，特別是在防范資金管理風(fēng)險方面。阿里巴巴集團(tuán)擁有較為完善的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)，包括董事會、審計委員會、風(fēng)險管理委員會等。治理機構(gòu)為阿里巴巴的資金管理提供了有效的監(jiān)督和指導(dǎo)。阿里巴巴的董事會負(fù)責(zé)制定集團(tuán)的財務(wù)策略和資金使用計劃，審查和批準(zhǔn)重大投資決策。董事會下設(shè)的審計委員會則負(fù)責(zé)監(jiān)督財務(wù)報告的準(zhǔn)確性和合規(guī)性，審查內(nèi)部控制和風(fēng)險管理系統(tǒng)的有效性。阿里巴巴建立了嚴(yán)格的內(nèi)部控制系統(tǒng)，包括財務(wù)控制、操作控制和合規(guī)控制等，確保資金管理的合法性和有效性。內(nèi)部控制系統(tǒng)的建立有助于及時發(fā)現(xiàn)和糾正資金管理中的問題，防止財務(wù)欺詐和資金濫用。阿里巴巴通過定期的外部審計和透明的信息披露制度，接受外部監(jiān)督和評估。外部審計為阿里巴巴提供了客觀公正的財務(wù)狀況和資金管理情況評估，信息披露制度則確保了集團(tuán)財務(wù)信息的透明度和公開性。

表1 財務(wù)指標(biāo)情況

從表1的財務(wù)指標(biāo)情況來看，企業(yè)的每股營業(yè)收入逐年增長，說明企業(yè)的營業(yè)能力在不斷提升，是企業(yè)治理結(jié)構(gòu)優(yōu)化和有效資金管理的結(jié)果。特別是在防范資金管理風(fēng)險方面，企業(yè)治理結(jié)構(gòu)起到關(guān)鍵作用。凈利率的變化顯示企業(yè)盈利能力的波動。2021年凈利率達(dá)到19.98%，較2020年有所下降，但仍處于較高水平。這可能是由于企業(yè)在資金管理上采取有效的風(fēng)險控制措施，如優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)、加強成本控制等，保持了良好的盈利能力。但2022年凈利率下降到5.52%，可能是由于外部環(huán)境的變化或內(nèi)部管理的不足，提示企業(yè)需進(jìn)一步加強治理結(jié)構(gòu)，以更好地應(yīng)對風(fēng)險。資產(chǎn)負(fù)債率的穩(wěn)定性反映了企業(yè)的財務(wù)穩(wěn)定性。從2019年到2023年，資產(chǎn)負(fù)債率維持在35%—36%的區(qū)間內(nèi)，說明企業(yè)在保持財務(wù)穩(wěn)定的同時，有效控制債務(wù)水平。穩(wěn)健的資金管理策略有助于企業(yè)在面對市場波動時保持靈活性和抵御風(fēng)險的能力。該企業(yè)近五年的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物、受限制現(xiàn)金及應(yīng)收托管資金期初期末余額呈現(xiàn)一定波動。2019年至2021年期間,期末余額逐年上升,分別為1985億、3460億和3565億,表明企業(yè)現(xiàn)金儲備不斷增加。但在2022年出現(xiàn)下降,期末余額為2274億,同比減少1291億,降幅達(dá)36.2%,現(xiàn)金變現(xiàn)能力有所下降。2023年期末余額小幅回升至2295億,增幅為0.9%,現(xiàn)金儲備基本保持穩(wěn)定。近五年企業(yè)現(xiàn)金期間變動呈現(xiàn)先升后降的趨勢,現(xiàn)金管理效率有待進(jìn)一步提高。財務(wù)人員應(yīng)關(guān)注現(xiàn)金流波動的原因,優(yōu)化資金配置,提升資金使用效率,確保企業(yè)現(xiàn)金安全和流動性。

（二）提供資金管理監(jiān)督和激勵

企業(yè)治理結(jié)構(gòu)通過董事會和監(jiān)事會等機構(gòu)對資金管理進(jìn)行監(jiān)督。董事會負(fù)責(zé)審批重大資金決策，如投資項目、融資計劃等，確保資金的合理配置和使用符合企業(yè)的長期發(fā)展戰(zhàn)略。監(jiān)事會則負(fù)責(zé)監(jiān)督董事會和管理層的執(zhí)行情況，檢查財務(wù)報告的真實性和合法性，防止資金管理中的違規(guī)行為。這種分工明確的監(jiān)督機制有助于提高資金管理的透明度和可靠性，降低資金管理風(fēng)險。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)通過激勵機制促進(jìn)資金管理的效率。企業(yè)通過將管理層和員工的薪酬與企業(yè)的財務(wù)績效掛鉤，激勵他們更加關(guān)注資金的有效使用和風(fēng)險控制。例如，企業(yè)設(shè)立績效獎金、股權(quán)激勵等激勵措施，鼓勵管理層和員工實現(xiàn)財務(wù)目標(biāo)，提高資金使用的效率和效益。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)還通過建立透明的信息披露制度和溝通機制，增強資金管理的監(jiān)督和激勵效果。通過定期發(fā)布財務(wù)報告、召開股東大會等方式，企業(yè)向利益相關(guān)者公開財務(wù)狀況和資金使用情況，接受外部監(jiān)督。企業(yè)通過內(nèi)部溝通渠道，如員工大會、內(nèi)部培訓(xùn)等，能傳達(dá)資金管理的重要性和策略，增強員工的責(zé)任感和參與度。如果企業(yè)治理結(jié)構(gòu)不夠健全或執(zhí)行不力，監(jiān)督和激勵機制可能會失效。缺乏有效監(jiān)督導(dǎo)致資金管理中的不透明和不規(guī)范行為，增加企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。如果激勵機制設(shè)計不當(dāng)或與企業(yè)戰(zhàn)略不一致，會導(dǎo)致管理層和員工的行為偏離企業(yè)的長期目標(biāo)，損害企業(yè)的整體利益。企業(yè)需不斷完善治理結(jié)構(gòu)，確保監(jiān)督和激勵機制的有效性和適應(yīng)性。

（三）提高資金透明度

企業(yè)治理結(jié)構(gòu)通過明確的職責(zé)分配和決策流程，確保資金管理的透明度。董事會負(fù)責(zé)制定資金管理策略和監(jiān)督執(zhí)行，而管理層負(fù)責(zé)具體的資金運作。分工合作的治理結(jié)構(gòu)有助于明確責(zé)任，避免權(quán)力過度集中，增加資金管理的透明度。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)通過內(nèi)部控制機制和審計制度來提高資金透明度。內(nèi)部控制機制包括財務(wù)報告控制、風(fēng)險管理控制等，確保資金管理過程的合規(guī)性和有效性。定期的內(nèi)部審計和外部審計發(fā)現(xiàn)并糾正資金管理中的問題，確保財務(wù)報告的真實性和準(zhǔn)確性，提高資金透明度。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)通過信息披露制度來提高資金透明度。企業(yè)應(yīng)定期發(fā)布財務(wù)報告，包括資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表等，向利益相關(guān)者提供全面、準(zhǔn)確的財務(wù)信息。企業(yè)還應(yīng)披露重大投資決策、資金運用情況、風(fēng)險管理措施等信息，增加資金管理的透明度和可預(yù)見性。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)還通過股東大會和其他溝通渠道來提高資金透明度。股東大會是企業(yè)與股東溝通的重要平臺，企業(yè)應(yīng)在會上詳細(xì)報告資金管理情況，回應(yīng)股東關(guān)切。企業(yè)建立有效的溝通機制，及時向利益相關(guān)者傳達(dá)財務(wù)信息和管理決策，增強資金透明度。如果企業(yè)治理結(jié)構(gòu)缺乏透明度和責(zé)任感，資金管理的信息披露會不充分或誤導(dǎo)，導(dǎo)致利益相關(guān)者無法準(zhǔn)確評估企業(yè)的財務(wù)狀況和風(fēng)險。如果溝通機制不暢，企業(yè)內(nèi)外部的信息交流可能受阻，進(jìn)一步降低資金透明度。企業(yè)要不斷優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)，確保信息的準(zhǔn)確性和及時性，以提高資金管理的透明度和可信度。

四、資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)協(xié)調(diào)策略

（一）建立資金管理與企業(yè)治理協(xié)調(diào)機制

企業(yè)需要明確資金管理與企業(yè)治理的關(guān)系，并在此基礎(chǔ)上設(shè)計協(xié)調(diào)機制。資金管理是企業(yè)治理的重要組成部分，涉及資金籌集、使用和控制等方面，直接影響企業(yè)的財務(wù)狀況和風(fēng)險水平。協(xié)調(diào)機制應(yīng)確保資金管理決策與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)相一致，支持企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)和發(fā)展計劃。企業(yè)應(yīng)建立定期的溝通機制，如董事會會議、管理層會議等，確保資金管理的信息和決策及時傳達(dá)到企業(yè)治理的各個層面。通過加強溝通，增強決策的透明度和一致性，避免信息不對稱和決策失誤。企業(yè)應(yīng)明確董事會、管理層和財務(wù)部門在資金管理中的職責(zé)和權(quán)限，確保各方在其職責(zé)范圍內(nèi)有效協(xié)作，還要建立規(guī)范的決策流程，如資金計劃的制定、審批和執(zhí)行等，可以確保資金管理決策的合理性和有效性。企業(yè)應(yīng)設(shè)立監(jiān)督機構(gòu)，如審計委員會、風(fēng)險管理委員會等，對資金管理的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督和評估。通過設(shè)立績效考核和激勵機制，激勵管理層和員工實現(xiàn)資金管理的目標(biāo)，提高企業(yè)的財務(wù)績效和治理效率。如果協(xié)調(diào)機制設(shè)計不當(dāng)或執(zhí)行不力，可能導(dǎo)致資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)之間出現(xiàn)脫節(jié)，影響企業(yè)的整體運營效率和風(fēng)險管理能力。企業(yè)要不斷評估和優(yōu)化協(xié)調(diào)機制，確保其適應(yīng)性和有效性，實現(xiàn)資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的良好協(xié)同，支持企業(yè)的持續(xù)發(fā)展和長期目標(biāo)。

（二）完善內(nèi)控體系，防范資金風(fēng)險

企業(yè)需要建立全面的內(nèi)控體系框架，涵蓋財務(wù)報告、運營效率和合規(guī)性等方面?？蚣軕?yīng)包括內(nèi)控政策、程序和指標(biāo)，明確內(nèi)控的目標(biāo)和責(zé)任，確保內(nèi)控體系的完整性和一致性。企業(yè)應(yīng)該加強對財務(wù)管理的內(nèi)控，包括建立嚴(yán)格的財務(wù)預(yù)算和審批流程，實施有效的現(xiàn)金流管理和成本控制措施，以及定期進(jìn)行財務(wù)分析和預(yù)測，企業(yè)及時發(fā)現(xiàn)和糾正財務(wù)問題，防止資金濫用和財務(wù)欺詐。企業(yè)應(yīng)該加強對資金使用的監(jiān)控和審計，包括建立定期的內(nèi)部審計和外部審計機制，對資金使用情況進(jìn)行獨立評估。通過審計發(fā)現(xiàn)的問題應(yīng)及時糾正，提高資金使用的透明度和有效性。企業(yè)應(yīng)該建立風(fēng)險管理機制，識別和評估資金管理中的潛在風(fēng)險，制定相應(yīng)的風(fēng)險應(yīng)對措施。這包括市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險等，企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身的業(yè)務(wù)特點和風(fēng)險承受能力，制定合理的風(fēng)險管理策略。企業(yè)應(yīng)該加強員工的內(nèi)控意識和培訓(xùn)。通過定期的培訓(xùn)和宣傳，提高員工對內(nèi)控重要性的認(rèn)識，培養(yǎng)員工的風(fēng)險防范意識和合規(guī)意識，確保內(nèi)控措施的有效執(zhí)行。如果內(nèi)控體系存在缺陷或未能及時適應(yīng)環(huán)境變化，可能導(dǎo)致資金風(fēng)險的識別和應(yīng)對不足，影響企業(yè)的財務(wù)安全和穩(wěn)健運營。企業(yè)需持續(xù)監(jiān)測和更新內(nèi)控體系，以應(yīng)對新的風(fēng)險挑戰(zhàn)，確保資金管理的有效性和安全性。

（三）強化企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層監(jiān)督作用

企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層，特別是董事會，應(yīng)承擔(dān)起對資金管理的最終監(jiān)督責(zé)任。董事會應(yīng)定期審議資金管理報告，評估資金使用效率和風(fēng)險控制情況，確保資金管理符合企業(yè)戰(zhàn)略和財務(wù)目標(biāo)。通過這種高層監(jiān)督，及時發(fā)現(xiàn)并糾正資金管理中的問題，保障企業(yè)資金的安全和合理使用。企業(yè)應(yīng)建立定期的財務(wù)報告制度，確保管理層及時向董事會提供準(zhǔn)確、全面的財務(wù)信息。同時，董事會應(yīng)對收到的信息進(jìn)行深入分析，提出建設(shè)性的意見和建議，促進(jìn)管理層改進(jìn)資金管理。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層應(yīng)加強對資金管理團(tuán)隊的監(jiān)督和指導(dǎo)。董事會和高級管理層應(yīng)定期與財務(wù)部門和其他相關(guān)部門進(jìn)行溝通，了解資金管理的具體情況，指導(dǎo)和監(jiān)督資金管理工作的執(zhí)行。通過這種直接的監(jiān)督和指導(dǎo)，可以提高資金管理的專業(yè)性和效率。企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)層還應(yīng)加強對外部審計和內(nèi)部審計的監(jiān)督。定期的外部審計和內(nèi)部審計可以獨立評估企業(yè)的財務(wù)狀況和資金管理情況，提供客觀的審計意見。領(lǐng)導(dǎo)層應(yīng)重視審計結(jié)果，根據(jù)審計建議采取改進(jìn)措施，提高資金管理的合規(guī)性和透明度。強化領(lǐng)導(dǎo)層監(jiān)督作用還需要建立健全的激勵和問責(zé)機制。通過將領(lǐng)導(dǎo)層的績效考核與資金管理績效掛鉤，激勵領(lǐng)導(dǎo)層關(guān)注并改進(jìn)資金管理。企業(yè)建立明確的問責(zé)機制，對資金管理中的失誤和違規(guī)行為進(jìn)行嚴(yán)格追責(zé)，確保領(lǐng)導(dǎo)層履行監(jiān)督職責(zé)。

五、結(jié)語

資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)之間存在著密切的相互作用。良好的資金管理能增強企業(yè)治理威信，有效管理利益相關(guān)者關(guān)系，并促進(jìn)企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的調(diào)整。反之，健全的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)也能為資金管理提供監(jiān)督和激勵，提高資金透明度，并防范資金風(fēng)險。為了實現(xiàn)資金管理與企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的協(xié)調(diào)，企業(yè)需要建立協(xié)調(diào)機制，完善內(nèi)控體系，強化領(lǐng)導(dǎo)層監(jiān)督作用。

文章來源：  《中國集體經(jīng)濟(jì)》  http://m.00559.cn/w/jg/1406.html